Датская актриса. Сидсе родилась 22 ноября 1968 года в Копенгагене. С 1987 по 1990 год училась в Театре де л’Омбрэ в Париже. После возвращения в Данию играла в экспериментальном театре «OVINE 302», а также в Театре Бетти Нансен и Королевском театре Дании в Копенгагене. В 1997 году Кнудсен впервые снялась в кино — в комедии Йонаса Эльмера «Давай исчезнем», где исполнила главную роль. В Дании картина стала хитом, а актриса за свою игру получила сразу две премии. В 1999 году она сыграла в романтической комедии Сюсанны Бир «Один единственный», который стал одним из лидеров бокс—офиса Дании. За эту роль Бабетт получила также две премии. Новая волна популярности пришла к Сидсе после участия в телевизионном политическом сериале «Правительство», где она воплотила образ премьер—министра Дании Биргитты Нюборг. В 2015 году актриса снялась в фильме «Горностай», а в 2016 году на экраны вышел фильм «Инферно» с её участием. В 2016 году Кнудсен получила премию «Сезар» за лучшую женскую роль второго плана в фильме «Горностай»